Explicació

Quina és la ràtio de palanquejament?

La ràtio de palanquejament és una mètrica financera que mesura fins a quin punt una empresa utilitza fons prestats (deute) per finançar les seves operacions. Es calcula dividint el total del passiu pel patrimoni net. Una ràtio de palanquejament més alta indica que una empresa depèn més del deute per finançar els seus actius, cosa que pot implicar un risc financer més elevat.

Fórmula:

La ràtio de palanquejament es pot calcular mitjançant la fórmula següent:

Ratio de palanquejament (LR):

§§ LR = \frac{Total Liabilities}{Equity} §§

on:

  • § LR § — ràtio de palanquejament
  • § Total Liabilities §: l’import total del deute que té una empresa
  • § Equity § — el valor de la participació dels propietaris a l’empresa

Com utilitzar la calculadora d’anàlisi de la ràtio de palanquejament?

  1. Input Total Actius: introduïu el total d’actius de l’empresa. Això representa tot el que té l’empresa.
  • Exemple: si una empresa té un actiu total de 100.000 dòlars, introduïu “100.000.”
  1. Introduïu el total de passius: introduïu el total de passius de l’empresa. Això inclou tots els deutes i obligacions.
  • Exemple: si l’empresa té un passiu total de 50.000 dòlars, introduïu “50.000.”
  1. Input Equity: introduïu el valor patrimonial, que és la diferència entre el total d’actius i el total de passius.
  • Exemple: si l’empresa té un capital de 50.000 dòlars, introduïu “50.000.”

  1. Calcular: feu clic al botó “Calcular” per calcular la ràtio de palanquejament. El resultat es mostrarà immediatament.

  2. Opció de càlcul automàtic: podeu activar la funció de càlcul automàtic, que calcularà automàticament la relació de palanquejament a mesura que introduïu valors.

  3. Llocs decimals i moneda: podeu seleccionar el nombre de decimals per al resultat i triar el símbol de moneda per a les vostres entrades.

Quan utilitzar la calculadora d’anàlisi de la ràtio de palanquejament?

  1. Anàlisi financera: avaluar la salut financera d’una empresa entenent els seus nivells d’endeutament en relació amb el patrimoni.
  • Exemple: els inversors poden utilitzar aquesta ràtio per avaluar el risc associat a la inversió en una empresa.
  1. Avaluació de crèdit: els prestadors poden analitzar la ràtio de palanquejament per determinar la solvència d’una empresa.
  • Exemple: un banc pot requerir una ràtio de palanquejament determinada abans d’aprovar un préstec.
  1. Decisions d’inversió: els inversors poden comparar les ràtios de palanquejament entre empreses del mateix sector per identificar oportunitats d’inversió potencials.
  • Exemple: una ràtio de palanquejament més baixa pot indicar una inversió més estable.
  1. Gestió de riscos: les empreses poden controlar la seva ràtio de palanquejament per assegurar-se que no estan sobre-apalancades, cosa que podria provocar problemes financers.
  • Exemple: una empresa pot establir una ràtio de palanquejament objectiu per mantenir l’estabilitat financera.

Exemples pràctics

  • Finances corporatives: una empresa amb un passiu total de 200.000 dòlars i un patrimoni net de 100.000 dòlars tindria una ràtio de palanquejament de 2,0, cosa que indica que té el doble de deute que de capital.

  • Anàlisi de la inversió: un inversor que compara dues empreses pot trobar que l’empresa A té una ràtio de palanquejament d'1,5 mentre que l’empresa B té una ràtio de 3,0. Això suggereix que l’empresa A depèn menys del deute, la qual cosa la converteix en una inversió més segura.

Definicions de termes clau

  • Actius totals: el valor total de tot el que posseeix una empresa, inclosos els efectius, l’inventari, la propietat i l’equip.

  • Passiu total: la quantitat total de diners que una empresa deu als creditors, inclosos préstecs, comptes a pagar i altres deutes.

  • Patrimoni net: La participació residual en els actius de l’empresa després de deduir els passius, que representa la reclamació dels propietaris sobre els actius de l’empresa.

Utilitzeu la calculadora anterior per introduir diferents valors i veure com canvia dinàmicament la relació de palanquejament. Els resultats us ajudaran a prendre decisions informades en funció de les dades financeres que teniu.