توضيح
ما هي نسبة الدين إلى حقوق الملكية؟
نسبة الدين إلى حقوق الملكية (D/E Ratio) هي مقياس مالي يستخدم لتقييم النفوذ المالي للشركة. فهو يقارن إجمالي ديون الشركة بإجمالي حقوق الملكية، مما يوفر نظرة ثاقبة للتوازن بين تمويل الديون وتمويل الأسهم. تشير النسبة الأعلى إلى أن الشركة تتمتع برافعة مالية أكبر، مما قد يعني مخاطر مالية أعلى.
صيغة:
يمكن حساب نسبة الدين إلى حقوق الملكية باستخدام الصيغة التالية:
§§ D/E = \frac{\text{Total Debt}}{\text{Equity}} §§
أين:
- § D/E § — نسبة الدين إلى حقوق الملكية
- § \text{Total Debt} § — إجمالي مبلغ الديون المستحقة على الشركة
- § \text{Equity} § — إجمالي حقوق ملكية الشركة
كيفية استخدام حاسبة نسبة الدين إلى حقوق الملكية؟
- إدخال إجمالي الدين: أدخل إجمالي مبلغ الدين بالعملة التي اخترتها. ويشمل ذلك جميع الالتزامات المستحقة على الشركة.
- مثال: إذا كان لدى الشركة إجمالي ديون قدره 10000 دولار، فأدخل “10000.”
- إدخال حقوق الملكية: أدخل إجمالي مبلغ حقوق الملكية بالعملة التي اخترتها. وهذا يمثل حقوق المساهمين في الشركة.
- مثال: إذا كان لدى الشركة 5000 دولار من الأسهم، أدخل “5000.”
احسب: انقر فوق الزر “احسب” لحساب نسبة الدين إلى حقوق الملكية. سيتم عرض النتيجة على الفور.
مسح الحقول: إذا كنت تريد البدء من جديد، فانقر فوق الزر “مسح جميع الحقول” لإعادة تعيين المدخلات.
متى يجب استخدام حاسبة نسبة الدين إلى حقوق الملكية؟
تحليل الاستثمار: يمكن للمستثمرين استخدام نسبة D/E لتقييم المخاطر المرتبطة بهيكل رأس مال الشركة قبل اتخاذ قرارات الاستثمار.
تقييم الصحة المالية: يمكن للشركات تقييم صحتها المالية وقدرتها المالية من خلال مراقبة نسبة الدين إلى الربحية بمرور الوقت.
التحليل المقارن: قارن بين نسب الخسارة/الخسارة لشركات مختلفة في نفس الصناعة لقياس المخاطر المالية النسبية.
تقييم الائتمان: يجوز للمقرضين استخدام نسبة D/E لتحديد الجدارة الائتمانية للشركة عند النظر في طلبات القروض.
أمثلة عملية
- مثال 1: لدى شركة إجمالي دين قدره 20,000 دولار أمريكي وحقوق ملكية قدرها 10,000 دولار أمريكي. سيتم حساب نسبة الدين إلى حقوق الملكية على النحو التالي:
§§ D/E = \frac{20000}{10000} = 2.0 §§
وهذا يعني أن الشركة لديها 2 دولار من الديون مقابل كل 1 دولار من الأسهم.
- مثال 2: إذا كان لدى شركة أخرى إجمالي دين قدره 5,000 دولار أمريكي وحقوق ملكية قدرها 15,000 دولار أمريكي، فسيكون الحساب كما يلي:
§§ D/E = \frac{5000}{15000} = 0.33 §§
ويشير هذا إلى انخفاض الاعتماد على الديون مقارنة بالأسهم.
المصطلحات الأساسية
إجمالي الدين: مجموع جميع الالتزامات المالية التي تدين بها الشركة للدائنين، بما في ذلك القروض والسندات والالتزامات الأخرى.
حقوق الملكية: قيمة حصة المالكين في الشركة، ويتم احتسابها كإجمالي الأصول مطروحًا منها إجمالي الالتزامات.
خاتمة
تعد حاسبة نسبة الدين إلى حقوق الملكية أداة قيمة لأي شخص يتطلع إلى فهم الهيكل المالي للشركة. ومن خلال إدخال إجمالي قيم الديون والأسهم، يمكن للمستخدمين تحديد نسبة الدين/الخسارة بسرعة، مما يساعد في اتخاذ قرارات الاستثمار والتقييمات المالية والتحليلات المقارنة. استخدم الآلة الحاسبة أعلاه لاستكشاف سيناريوهات مختلفة واكتساب نظرة ثاقبة حول الرافعة المالية.